قائمة أدناه أو عند GO على Apple Podcasts و Spotify
أخبار AI الصعودية من مؤتمر NVIDIA يمكن أن تطرح على المستثمرين المخاطرة. (0:33) سيجد Jay Powell’s Fed’s Jay Powell أنه من الصعب تفادي أسئلة التعريفة. (1:35) يزن بيل جروس في التعريفات. (5:05)
فيما يلي نسخة مختصرة:
ساعدني ، nvidia GTC. أنت أملي الوحيد.
وسط عملية بيع حادة (ترتد يوم الجمعة على الرغم من المقاعد) هذا الأسبوع يمكن أن يثبت أنه محوري للسوق. سيبحث الثيران عن Nvidia (ناسداك: NVDA) مؤتمر تكنولوجيا GPU ورئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي Jerome Powell and Co. لبعض المساعدة.
ومع وجود كل حمامة الاحترام للدهون ، يبدو أن Nvidia المتزايد هو الذي سيتعين عليه القفز في صقر الألفية والركوب إلى الإنقاذ. والسؤال هو ما إذا كانت قوة الذكاء الاصطناعى لا تزال قوية مع الأسهم.
تنطلق GTC يوم الاثنين ويقدم الرئيس التنفيذي Jensen Huang العنوان الرئيسي يوم الثلاثاء. يمكن أن تجلب بعض العلامات الإيجابية حول الطلب والإنتاج المشترين الذين لم يرغبوا حتى الآن في إعادة المشاركة إلى مفضلات التكنولوجيا الثقيلة ، حتى مع هبوط التقييم.
AI Is Adaptive Bear Instritor ، حيث انخفضت AI & Tech ETF (ARRY) في Future AI و Tech ETF (ARRY) بنسبة 18 ٪ من السوق الأخيرة منذ شهر.
بالنظر إلى التفاصيل ، يتوقع محلل BOFA Vivek Arya سماع تحديثات على خط PIPLINE’S NVIDIA (Blackwell Ultra و Rubin) ، وموقعها في الصين وكيف تتراكم إلى المنافسة.
القضية الرئيسية على المدى القريب هي Blackwell Ramp ، والتي أدت إلى ارتفاع التكاليف والتأخير وتسبب في انخفاض الهوامش إلى 71 ٪ من نطاق منتصف السبعينيات.
تشمل مجالات التركيز الأخرى صعود دوائر متكاملة محددة للتطبيق ، مع Broadcom (AVGO) ، وبدرجة أقل ، Marvell (MRVL).
بعد يوم من أن جنسن هوانغ له رأي ، جاي باول يرتفع إلى الميكروفون يوم الأربعاء.
تسعير الأسواق على وجه اليقين الميت ، ستحتفظ FOMC بالمعدلات على الفريق – وقال باول مؤخرًا أنه لا يوجد عجل للنظر في تحركات الأسعار. ولكن سيكون هناك المؤتمر الصحفي – حيث سيتم تعبئة رئيس FAT مع أسئلة حول تأثير التعريفات على النمو والتضخم – وملخص جديد للمشاريع الاقتصادية (المعروف باسم مؤامرة DOT).
سيبذل باول قصارى جهده لتجنب انتقاد التعريفة الجمركية وعدم اليقين الحالي الذي يجلبونه (سيكون ذلك بمثابة خروج عن تعويذة البيانات الخاصة به ولا يوجد صعودًا إلى الحرب مع الكلمات مع الرئيس ترامب). لكنه قد يجد صعوبة في تجنب أسئلة حول مكان تأثير السياسات على الأرقام.
خلال زيادة التضخم Covid ، وضع أهمية خاصة لتوقعات التضخم في تقرير معنويات المستهلك في ميشيغان. أظهرت أحدث الأرقام توقعات رأس السنة تقفز اثنين بنسبة 4.9 ٪ من التوقعات 4.3 ٪ و 5 سنوات ترتفع إلى 3.9 ٪ من 3.5 ٪.
ارتفعت مخاوف البطالة إلى مستويات الركود العظيمة في حين تراجع مؤشر المشاعر الكلي فيما وصفه صموئيل تومبس الاقتصادي الكلي ببانثيون صموئيل تومبس.
في مؤامرة DOT ، قد نرى تركيزًا نادرًا على توقعات الناتج المحلي الإجمالي ، إلى جانب المعدلات والتضخم ، حيث يخفف سوق الأسهم من النمو.
يقول خبراء الاقتصاد في ويلز فارجو إنهم “يتوقعون أن يروا تقليلًا متواضعًا للمشاريع الاقتصادية لعام 2025. بحث متوسط ديسمبر عن نمو إجمالي الناتج المحلي الإجمالي بنسبة 2.1 ٪ في عام 2025. لكن بيانات التتبع الأولي تشير إلى أن النمو الاقتصادي Q1 سيكون ضعيف العام.
“نتوقع أيضًا أن تقوم FOMC بمراجعة توقعات التضخم.”
وأضافوا أنهم “لن يفاجأوا على الرئيس باول لإبداء تعليق أو اثنين في المؤتمر الصحفي الذي يعيد تحيزًا طفيفًا من خلال الاعتراف بأن المخاطر السلبية على سوق العمل قد زاد إلى حد ما.”
عند الحديث عن النمو ، تعتبر FedEx (FDX) أرباحًا يوم الخميس ، وتعتبر شركة التوصيل بمثابة جرس للنشاط الاقتصادي العالمي.
من المتوقع أن تقوم FedEx بنشر ربحية السهم 4.67 دولار على إيرادات قدرها 21.91 مليار دولار. بدأت Truist Securities تغطية الشركة في الأسبوع الماضي ، قائلة إن FedEx ستستفيد من دفعها لدمج أسبابها والعمليات السريعة ، “دفع كفاءة أفضل والهوامش العليا في السنة المالية 26 وما بعدها.
أيضا على التقويم الكسب:
Ke Holdings (Bekee) و Xped (XPEV) و Tencent Music (TME) و ZTO Express (ZTO) و HealthEquity (HQY) يوم الثلاثاء.
General Mills (GIS) ، GDS Holdings (GDS) ، منفذ مساومة Ollie (OLLI) وخمسة أدناه (خمسة) تزن يوم الأربعاء.
الانضمام إلى Fexex يوم الخميس هي Accenture (ACN) و Nike (NKE) و Micron (MU) و Darden Restaurants (DRI).
في الأخبار في نهاية هذا الأسبوع ، وقع الرئيس دونالد ترامب مشروع قانون إنفاق صممه المشرعون الجمهوريون الذين سيولون الحكومة حتى سبتمبر. يرفع التشريع ، الذي دعمه ترامب ، إنفاقًا دفاعيًا بمقدار 6 مليارات دولار ويخفض 13 مليار دولار من الإنفاق غير الدقيق.
وأكد وزير النقل الأمريكي شون دوفي أن إدارة الطيران الفيدرالية لم تكن مستعدة بعد لرفع التقييد الحالي الذي يحد من إنتاج بوينغ (BA) 737 MAX إلى 38 خطة شهريًا.
قام دوفي بزيارة مصنع بوينج في واشنطن ، حيث التقى الرئيس التنفيذي كيلي أورتبرغ ومسؤول FAA القائم بأعمال كريس روشيلو. من المقرر أن يشهد Ortberg أمام الكونغرس في 2 أبريل حول ممارسات سلامة الشركة.
بالنسبة لمستثمري الدخل ، Go AIG (AIG) و Merck (MRK) Go-Dividend يوم الاثنين ، مع مشاركة Green في 31 مارس من أجل AIG وتاريخ الدفع في 7 أبريل لـ Merck.
Walmart (WMT) و Kohl’s (KSS) Go Dividend يوم الجمعة. يدفع Walmart في 7 أبريل ويدفع Kohl’s في 2 أبريل.
وفي ركن أبحاث وول ستريت ، يثقل بيل جروس “بوند كينج” على الأسهم.
وقال: “إن تحركات ترامب حتى الآن قريبة من التغييرات التي تم إجراؤها في الأشهر القليلة الأولى لـ FDR إذا واصلت أنها تؤثر بشكل كبير على السياسة المحلية والنتائج المحتملة ولكن الاقتصادات العالمية أيضًا. تؤثر هذه التحركات على تقلبات السوق الآن وثقة الأعمال والمستهلك على مستوى العالم.”
وأضاف “يبدو أن استراتيجي السوق غير قادر على نطق” الدب “ولكن العودة إلى الأمثلة التاريخية لتصحيحات 10 ٪ تعيد اثنين من المرتفعات السابقة.
“أسعار الفائدة (هي) تعتمد على نتائج الركود/انخفاض نتائج النمو ولكن التعريفات هي بالتأكيد هبوطية”.
